FTX processa Grayscale para liberar US$ 9 bilhões de fundos de Bitcoin e Ethereum

A Alameda Research – empresa de trading irmã da agora falida bolsa FTX – está processando o maior fundo de Bitcoin do mundo em nome dos devedores e afiliados da FTX.

A empresa exige que a Grayscale permita resgates em seus Bitcoin e Ethereum Trusts, o que poderia desbloquear cumulativamente mais de US$ 9 bilhões para os acionistas do fundo. 

Esconderijo Bitcoin da Grayscale

Para um comunicados à CMVM do FTX Debtors na segunda-feira, as reivindicações também foram apresentadas diretamente contra o CEO da Grayscale, Michael Sonnenshein, e o CEO do Digital Currency Group (DCG), Barry Silbert. A DCG é a empresa controladora da Grayscale. 

De acordo com a FTX, permitir que os acionistas resgatem suas ações recuperaria mais de $ 250 milhões em valor para os clientes da FTX, que foram deixados para secar após a troca saques congelados em novembro. 

“A Grayscale se escondeu por anos atrás de desculpas forjadas para impedir que os acionistas resgatassem suas ações”, argumentou a FTX. “As ações da Grayscale resultaram na negociação das ações dos Trusts com aproximadamente 50% de desconto em relação ao Valor Líquido do Ativo.”

O fundo Bitcoin da Grayscale destina-se a fornecer exposição ao Bitcoin para aqueles que, de outra forma, não podem manter unidades da criptomoeda real. No entanto, como as ações do fundo não são facilmente resgatáveis ​​por seu Bitcoin subjacente, as ações geralmente são negociadas bem acima ou abaixo do valor do BTC da empresa. 

De acordo com o site da Grayscale, os ativos de Bitcoin por ação da empresa valem US$ 20.29, enquanto o valor de mercado atual por ação é de US$ 11.72 – um enorme desconto de 44.55%. No total, a empresa detém 629,900 BTC, tornando-se o maior detentor corporativo de Bitcoin na Terra. 

Desbloqueando o Bitcoin da Grayscale

A Grayscale lucra cobrando de seus investidores uma taxa de administração anual de 2%. A FTX alega que tais “taxas exorbitantes” extraíram US$ 1.3 bilhão de clientes “em violação dos acordos do Trust”.

“Se a Grayscale reduzisse suas taxas e parasse de impedir indevidamente os resgates, as ações dos devedores da FTX valeriam pelo menos US$ 550 milhões, aproximadamente 90% a mais do que o valor atual das ações dos devedores da FTX hoje”, continuou a FTX.

A escala de cinza está atualmente envolvida em um batalha legal com a Comissão de Valores Mobiliários sobre a recusa do regulador em permitir que a Grayscale transforme seu fundo em um Bitcoin Spot ETF. Tal produto tornaria as ações facilmente resgatáveis ​​e eliminaria o desconto de ações GBTC da noite para o dia. 

O diretor de reestruturação da FTX, John Ray III, disse em um comunicado que a proibição de resgate da Grayscale é “imprópria” e prejudica os credores da FTX e os investidores da Grayscale.