Front Running, Flash Bots e manter o mercado de criptomoedas justo são questões que precisam ser abordadas

• Essa é a mágica do ZKP, que pode ser usada para construir regras de protocolo que usam provas criptográficas para determinar quais (e como) transações ocorrem. Tudo isso é feito sem divulgar mais informações do que o necessário para verificar a transação de acordo com os padrões de protocolo atuais.

• Em outras palavras, os primeiros corretores experientes em tecnologia alavancaram a capacidade de processamento ultrarrápido dos sistemas de computador modernos para monitorar e permitir negócios de alta frequência que minam ou antecipam negócios de entrada genuínos feitos por sistemas mais lentos. Flash Bots são a versão criptográfica DeFi dos Flash Boys.

• sua conduta malévola encoraja os maus atores a planejar e realizar uma variedade de atos predatórios que podem comprometer a segurança de uma rede. Além disso, a maioria dos métodos de consenso não penaliza os ataques de MEV, permitindo que os mineradores tirem vantagem deles.

As finanças descentralizadas (DeFi) têm o potencial de democratizar o acesso aos mercados financeiros que antes eram exclusivos dos ricos. No entanto, o DeFi só pode sobreviver e prosperar se tomarmos medidas para garantir que os investidores de varejo e institucionais sejam seguros, privados e tratados de forma justa. Quando práticas de mercado predatórias como valor extraível de mineradores (MEV) e ataques de vanguarda são encontradas, reabre velhas feridas do período Flash Boys das finanças tradicionais.

Adotando Procedimentos Criptográficos

DeFi pode e deve fazer melhor, evitando permitir que falhas passadas se repitam no futuro. Felizmente, as informações podem ser confirmadas com coisas como um livro de pedidos sem serem reveladas pela adoção de procedimentos criptográficos que integram a privacidade transacional em blockchains públicos. Essa técnica matemática aparentemente mística não apenas protege as transações do comportamento mencionado acima, mas também fornece auditabilidade, mantendo as contas individuais ou institucionais privadas. Essa estratégia ajudará a criar uma indústria DeFi mais acessível, bem como um mercado mais igualitário e líquido para todos.

Após o livro popular de Michael Lewis documentando o fenômeno, o termo Flash Boys entrou na linguagem. Os traders instantaneamente começaram a inventar novas maneiras de burlar o sistema quando passamos do pregão de viva voz da velha Wall Street para um ambiente de negociação puramente eletrônico. Em outras palavras, os primeiros corretores experientes em tecnologia alavancaram a capacidade de processamento ultrarrápido dos sistemas de computador modernos para monitorar e permitir negócios de alta frequência que minam ou antecipam negócios de entrada genuínos feitos por sistemas mais lentos. Flash Bots são a versão criptográfica DeFi dos Flash Boys.

Esses bots de arbitragem especializados ultrapassarão os comerciantes humanos nas trocas de criptomoedas, prevendo algoritmicamente seus movimentos e espremendo seus negócios antes que eles possam mudar suas posições. Esses bots também costumam pagar taxas maiores, que são avaliadas em relação ao retorno da negociação, para obter precedência na próxima validação do bloco. Esses bots saberão quais negociações fazer em uma fração de segundo para maximizar seu lucro.

O valor extraível do minerador é outra característica que permite circunstâncias como o front-running. MEV é basicamente uma nova maneira sofisticada de descrever como os mineradores podem extrair valor priorizando ou classificando as transações de uma maneira que os beneficie. Quando os mineradores trabalham contra os melhores interesses do blockchain, sua capacidade de usar o MEV põe em risco uma das propostas de valor mais importantes da descentralização: a resistência à censura.

Essa conduta malévola incentiva os maus atores a planejar e realizar uma variedade de atos predatórios que podem comprometer a segurança de uma rede. Além disso, a maioria dos métodos de consenso não penaliza os ataques de MEV, permitindo que os mineradores tirem vantagem deles.

Quando você combina a presença de Flash Bots com MEV em uma exchange descentralizada nativa de blockchain (DEX), a ameaça e as despesas relacionadas para o usuário humano médio aumentam. Para que bitcoin e DeFi ganhem aceitação em massa, o clima de mercado deve se tornar menos hostil aos clientes de varejo. Trabalhar em soluções criptográficas para proteção contra esses tipos de atividades prejudiciais deve ser uma prioridade para o setor.

Ira contra a máquina

Felizmente, os designs centrados na privacidade que usam provas de conhecimento zero (ZKP) para disfarçar transações sem afetar a segurança da rede podem reduzir os ataques de front-running e MEV do Flash Bot em blockchains e seus DEXs nativos. A licitação cega, na qual uma transação comercial é arquivada, demonstrada e validada em uma DEX sem revelar parâmetros como tamanho ou tempo da transação, está rapidamente se tornando um caso de uso escalável para a tecnologia ZKP. Esse método proíbe um Flash Bot de procurar uma negociação em um livro de pedidos e imediatamente superá-lo ou superá-lo com um lance ou pedido superior.

Uma abordagem semelhante pode ser usada para evitar o MEV, exceto que, em vez de revelar os dados da transação aos mineradores, a transação é arquivada, comprovada e validada em um blockchain. Essa é a mágica do ZKP, que pode ser usada para construir regras de protocolo que usam provas criptográficas para determinar quais (e como) transações ocorrem. Tudo isso é feito sem divulgar mais informações do que o necessário para verificar a transação de acordo com os padrões de protocolo atuais.

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Não Haverá Concessões

Ao policiar os mercados de criptomoedas contra atores inescrupulosos e abrir caminho com segurança para mais usuários, a capacidade de trocar (e provar) conhecimento sem mostrá-lo por meio do uso do ZKP pode desencadear um uso mais amplo. Esse método permitirá que o mercado DeFi alcance novos patamares em termos de segurança, proteção e justiça sem comprometer a natureza descentralizada do setor.

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