Société Générale lançará fundos de criptomoedas - The Cryptonomist

A Société Générale é a quarto maior grupo bancário da zona euro por capitalização. 

É, portanto, um verdadeiro gigante bancário europeu com uma longa história por trás. 

Recentemente anunciou oficialmente que começou a oferecer novos serviços dedicados a empresas de gestão de ativos que desejam criar fundos profissionais inovadores baseados em criptomoedas.

O banco francês foi fundado em 1864, quando o sistema bancário francês ainda não estava altamente desenvolvido. Entre seus fundadores estavam os industriais Paulin Talabot e Eugène Schneider, bem como a família Rothschild. 

Atualmente é um dos três pilares do setor bancário francês, juntamente com o LCL (Crédit Lyonnais) e o BNP Paribas.

Société Générale se aproxima do mundo das criptomoedas

O banco tem estado muito interessado em tecnologia e inovação ultimamente, tanto que esteve entre os envolvidos no financiamento da tentativa abortada de Elon Musk de comprar Twitter. A Société Générale ofereceu tanto quanto 875 milhões de euros. 

De fato, o grupo Société Générale já opera nos mercados de criptomoedas há algum tempo por meio de sua subsidiária Société Générale-FORGE.

Ainda assim, trata-se de um grupo gigantesco, com tantos quantos 117,000 funcionários em 66 países diferentes. Embora seja agora um “banco universal”, seu core business ainda está principalmente na França, onde possui uma enorme rede de varejo. No entanto, também possui uma extensa rede internacional através do IBFS (International Banking and Financial Services). 

Também é muito ativo em banco de investimento, por isso também está envolvido em finanças estruturadas, além de oferecer diversos serviços financeiros e seguros. 

O grupo ocupa a 19ª posição no mundo em gestão de ativos, com mais de US$ 1.5 trilhão em ativos sob gestão (AUM). 

Nesse cenário, é bastante compreensível porque eles não quiseram ficar de fora do mercado de ativos digitais. 

A prestação de serviços para quem deseja criar e gerenciar fundos de criptomoedas será feita pela subsidiária Société Générale Securities Services (SGSS). O grupo aponta que um número crescente de investidores deseja incluir criptomoedas em seus portfólios, e as empresas de gestão de ativos estão se adaptando de acordo. Por isso, eles estão tentando criar novos produtos financeiros que ofereçam a capacidade de investir em ativos digitais.

Este é um fenômeno que realmente vem acontecendo há anos globalmente, como evidenciado pelos inúmeros ETFs em Bitcoin e criptomoedas que já foram criados e negociados há algum tempo. No entanto, na Europa, os grandes gigantes bancários ainda não entraram nos mercados de criptomoedas em massa, então a decisão da Société Générale parece absolutamente digna de nota a esse respeito. 

Assim, eles decidiram oferecer serviços de gestores de ativos que lhes permitam atuar como custodiantes, avaliadores e gestores de responsabilidades de fundos de criptomoedas por meio do SGSS. O objetivo é permitir que as empresas de gestão de ativos enriquecer as suas ofertas de forma simples e em conformidade com o quadro regulamentar europeu.

Société Générale quer vencer a concorrência

Para ser honesto, não são particularmente os países da UE na Europa que são os mais avançados no desenvolvimento de infraestrutura criptográfica. Na verdade, são principalmente a Suíça e a Grã-Bretanha que fizeram os avanços mais significativos ao longo do tempo neste mercado, embora países bálticos como a Estônia e a Lituânia também o tenham feito. Vale a pena notar que estes últimos pertencem à UE e adotaram o Euro como moeda. 

Talvez apenas a Alemanha esteja um pouco à frente dos outros entre os grandes países da UE, enquanto na França parece ainda há muito ceticismo. 

No passado, alguns protestos reais contra as criptomoedas vieram da política francesa, enquanto o banco central francês iniciou o desenvolvimento do euro digital. 

No entanto, embora a política francesa não pareça particularmente aberta ao mundo criptográfico, o sistema financeiro francês e, em particular, as instituições mais abertas à tecnologia e à inovação. 

A Société Générale, por exemplo, diz que o novo serviço SGSS já foi adotado pela Arquant Capital SAS, uma gestora de ativos licenciada pela Autoridade Francesa de Mercados Financeiros (AMF) que está abrindo uma nova gama de fundos profissionais especializados de direito francês, ativamente gerenciados e investidos em criptomoedas, com os dois primeiros produtos baseados em Bitcoin, Ether e derivativos.

E assim o sistema financeiro francês já começou a se abrir para o mundo das criptomoedas, apesar do ceticismo no nível das políticas. 

De referir que a Société Générale é uma empresa privada, dentro da qual o Estado francês só pode contar agora com menos de 3% do capital. 71% das ações estão flutuando na bolsa, enquanto o maior acionista individual é o fundo de funcionários com quase 7%, seguido pela americana BlackRock. 

Em outras palavras, o grupo de private banking decidiu ir em uma direção, ou seja, em direção ao que os clientes e investidores demandam, enquanto o governo ainda está preso a posições provavelmente anacrônicas e atreladas a velhos padrões de poder. 

Comentários dos envolvidos na nova iniciativa 

diretor SGSS David Abitbol comentou sobre o lançamento dos novos serviços de criptografia, dizendo: 

“Ao combinar a experiência em inovação do Société Générale com as capacidades técnicas da Arquant Capital, estamos expandindo a capacidade da SGSS de atender às necessidades de diversificação dos gestores de ativos.” 

CEO da Arquant Capital Eron Angjele acrescentou: 

“Esta solução oferece à Arquant Capital uma estrutura inovadora que nos permite expandir nossas ofertas e focar na criação de valor para nossos clientes.” 

Essas iniciativas já existem há algum tempo em outros mercados, principalmente nos Estados Unidos e Canadá. Mesmo na Suíça e, em certa medida, no Reino Unido, as empresas financeiras tradicionais começaram a criar e comercializar fundos que permitem às pessoas investir em criptomoedas sem ter que comprá-las e mantê-las. 

Trata-se simplesmente de inovação financeira, ou seja, progresso técnico e tecnológico que acaba por tornar inevitável a adaptação para quem pretende manter-se nos mercados desempenhando um papel de liderança. 

Sob essa luz, a iniciativa de criptomoedas do Société Générale não é nada surpreendente. Pelo contrário, é surpreendente que tão poucas instituições financeiras na UE tenham decidido entrar nos mercados de criptomoedas com força também.