A negociação à vista é um método direto de negociação e investimento nos mercados financeiros, bem como em criptomoedas. Seu primeiro encontro com o investimento em criptomoedas certamente será uma transação à vista no mercado à vista, como comprar criptomoedas a preço de mercado e fazer HODL.
Existem mercados spot para criptomoedas, ações, commodities, moeda e títulos, entre outros tipos de ativos. Esses tipos de mercados e negociações talvez sejam mais familiares para você do que imagina.
O que é negociação à vista?
Para todos os efeitos, a negociação à vista pode ser entendida como uma ordem de negociação que você coloca para comprar um ativo a um preço específico.
Os traders spot visam lucrar no mercado comprando ativos e esperando que seu valor cresça. Quando o preço de seus ativos aumenta, eles podem vendê-los no mercado à vista com lucro. Curto do mercado é outra opção para os comerciantes spot. Quando o preço dos ativos financeiros cai, esse procedimento envolve a venda e a recompra por um preço menor.
O preço à vista refere-se ao preço real de mercado de um ativo. Você pode comprar ou vender suas ações ao melhor preço à vista disponível por meio de uma ordem de mercado em uma bolsa. Não há garantia de que o preço de mercado não mudará enquanto sua transação estiver sendo processada. O volume necessário para atender seu pedido ao preço solicitado pode ser inadequado. Se você comprar 10 ETH no preço spot, mas apenas três estiverem disponíveis, você terá que preencher o restante do seu pedido com ETH a um preço diferente.
Os preços spot mudam quando os pedidos são concluídos e são atualizados em tempo real. A negociação à vista no balcão funciona de uma maneira diferente. Sem um livro de pedidos, você pode obter um valor e um preço predeterminados de outra parte.
Dependendo do ativo, a entrega pode ser rápida ou levar até T+2 dias. A data de negociação mais dois dias úteis é chamada de D+2. Certificados físicos eram necessários para transferir ações e ações no passado. Anteriormente, as moedas eram movidas por meio de dinheiro real, transferência ou depósito no mercado de câmbio.
Com os métodos computadorizados de hoje, a entrega é instantânea. Por outro lado, os mercados de criptomoedas estão abertos 24 horas por dia, sete dias por semana, permitindo trocas quase rápidas. No entanto, os prazos de entrega para negociação ponto a ponto, geralmente conhecidos como OTC, podem demorar mais.
O que é um mercado de criptomoedas?
Em criptomoedas, um mercado spot é uma plataforma disponível principalmente em exchanges onde você pode negociar em tempo real com outros usuários. Os pedidos são concluídos rapidamente e as transações são tratadas com eficiência. Você pode negociar várias moedas em pares específicos como comprador (como BTC, ETH, BNB ou até FIAT). Além disso, esses mercados à vista têm três componentes essenciais: vendedores, compradores e uma carteira de pedidos.
A negociação de balcão (OTC) e as bolsas de terceiros são dois tipos diferentes de mercados à vista. Notavelmente, as transações de balcão envolvem apenas vendedores e compradores sem interferência de corretores. Em contraste, os negócios de terceiros funcionam como corretores ou intermediários entre vendedores e compradores.
Vantagens e desvantagens da negociação à vista
Você encontrará vantagens e desvantagens em qualquer método de negociação que encontrar. Compreender isso pode ajudá-lo a reduzir o risco e negociar com mais confiança. A negociação à vista é uma das escolhas mais diretas, mas tem desvantagens.
Vantagens
- Os preços são transparentes e baseados exclusivamente na oferta e demanda do mercado. Isso difere do mercado futuro, que frequentemente usa vários preços de referência. Por exemplo, no mercado de futuros, variáveis adicionais como taxa de financiamento, índice de preços e base de média móvel (MA) são usadas para calcular o preço de mercado. Em alguns mercados tradicionais, as taxas de juros podem influenciar os preços de mercado.
- Devido às suas regras simples, recompensas e perigos, a negociação à vista é simples de participar. Dependendo de sua entrada e do preço atual, você pode avaliar rapidamente seu risco ao investir $ 500 em BNB no mercado à vista.
- É possível “definir e esquecer”. Ao contrário de derivativos e negociação de alavancagem, a negociação à vista não exige que você liquide sua posição ou enfrente uma chamada de margem. Você tem controle total sobre quando entra em uma negociação e sai dela. A menos que você faça negócios de curto prazo, não precisa continuar revisando seu investimento.
Desvantagens
- Os mercados spot podem deixá-lo com ativos desconfortáveis para manter, dependendo do que você está lidando. O melhor exemplo são as commodities. Se você comprar petróleo bruto agora, deverá entregar fisicamente o ativo. Quando se trata de criptomoedas, a pessoa com os tokens e moedas é responsável por mantê-los seguros e protegidos. Você ainda pode negociar derivativos futuros para exposição a esses ativos, mas deve liquidar com dinheiro.
- Certos ativos, indivíduos e empresas valorizam a estabilidade. Uma corporação que queira se expandir internacionalmente, por exemplo, exigirá acesso a dinheiro estrangeiro no mercado cambial. Seus orçamentos e ganhos seriam altamente voláteis se dependessem do mercado à vista.
- A negociação à vista oferece lucros potenciais mais baixos do que futuros ou negociação de margem. Você pode negociar posições mais proeminentes com a mesma quantidade de dinheiro.
Trocas x balcão
A negociação à vista não está restrita a um local específico. Embora a maioria negocie em bolsas, você pode negociar diretamente com outras pessoas sem usar terceiros.
Trocas centralizadas
Uma exchange centralizada gerencia ativos como criptomoeda, FX e commodities. A bolsa funciona como um intermediário entre os participantes do mercado e os custodiantes dos ativos negociados. Você deve primeiro financiar sua conta com o dinheiro ou criptomoeda que deseja negociar para utilizar uma troca centralizada. Você pode comprar criptomoedas com a maioria dos principais cartões de crédito, transferências bancárias ou carteiras online em CEX.IO.
As transações devem ocorrer sem problemas em uma bolsa regulamentada. Conformidade regulatória, KYC (Know Your Customer), preço justo, segurança e proteção ao cliente são outras obrigações. A bolsa, por sua vez, cobra transações, listagem e diferentes tipos de taxas de negociação. Como resultado, as exchanges podem prosperar em mercados de alta e baixa se tiverem usuários e atividades comerciais suficientes.
Trocas descentralizadas
Em contraste com uma exchange centralizada, uma DEX (Decentralized Exchange) usa a tecnologia blockchain para combinar ordens de compra e venda. Os usuários da DEX geralmente não exigem a abertura de uma conta e podem negociar sem enviar ativos para a DEX.
Os contratos inteligentes permitem que as negociações ocorram diretamente das carteiras dos traders.
Um DEX oferece mais privacidade e independência do que um mercado de ações, e é por isso que muitos usuários o preferem. Mas há um porém. Por exemplo, a falta de KYC e atendimento ao cliente deixa espaço para muitos golpistas agirem.
A Binance DEX, por exemplo, usa um mecanismo de livro de pedidos. A abordagem do Automated Market Maker (AMM), como Pancake Swap e Uniswap, é nova. Os AMMs também usam contratos inteligentes. No entanto, o esquema de preços é diferente. Para negociar tokens, os compradores gastam fundos de um pool de liquidez. Os provedores de liquidez cobram taxas de transação que oferecem os fundos do pool para qualquer pessoa que o utilize.
Over the Counter
O comércio de balcão também é conhecido como negociação fora da bolsa. Corretores, comerciantes e revendedores trocam ativos financeiros e títulos diretamente. A negociação à vista no mercado OTC emprega uma variedade de ferramentas de comunicação, incluindo telefones e mensagens instantâneas, para planejar negócios.
Como as negociações OTC não precisam de um livro de pedidos, elas têm várias vantagens. Um grande pedido pode criar derrapagens se você estiver negociando um ativo de baixa liquidez, como moedas de pequena capitalização. Como a troca nem sempre pode atender seu pedido no preço desejado, você terá que aceitar preços mais altos para concluir a transação. Como resultado, grandes negócios OTC frequentemente recebem preços mais altos.
Diferenças entre os mercados spot e os mercados futuros
Como dito anteriormente, os mercados spot oferecem negócios rápidos com entrega quase instantânea. Por outro lado, o mercado futuro oferece contratos pagos posteriormente. Um comprador e um vendedor concordam em trocar um determinado volume de produtos no futuro por um preço específico.
Quando o contrato expira na data de liquidação, o comprador e o vendedor costumam liquidar em dinheiro em vez de entregar o ativo.
Diferenças entre a negociação à vista e a negociação de margem
Alguns mercados à vista oferecem negociação de margem, embora diferente da negociação à vista. Como dito anteriormente, a negociação à vista exige a aquisição rápida do item e entrega completa.
Por outro lado, a negociação de margem permite que você pegue dinheiro emprestado de terceiros e pague juros, permitindo que você assuma quantias mais significativas. Como resultado, o empréstimo permite que um comerciante de margem obtenha lucros mais substanciais.
No entanto, por aumentar as perdas, você deve ter cuidado para não perder todo o seu investimento inicial.
Palavras finais
A negociação à vista nos mercados à vista é um dos métodos de negociação mais comuns, especialmente para iniciantes. Conhecer os benefícios, desvantagens e táticas é sempre bom, mesmo que seja simples.
Além dos fundamentos, seria melhor se você pensasse em completar seu conhecimento com análise técnica, fundamental e de sentimento sólida. Por fim, é óbvio que, se você planeja iniciar sua jornada de negociação, invista apenas o dinheiro que não tem medo de perder.
Isso ocorre porque a negociação, especialmente a negociação à vista, leva tempo para aprender e dominar, portanto, esteja preparado para algumas falhas.
* As informações neste artigo e os links fornecidos são apenas para fins de informação geral e não devem constituir nenhum conselho financeiro ou de investimento. Aconselhamos que você faça sua própria pesquisa ou consulte um profissional antes de tomar decisões financeiras. Por favor, reconheça que não somos responsáveis por qualquer perda causada por qualquer informação presente neste site.
Fonte: https://coindoo.com/what-is-spot-trading/