Vendas de automóveis nos EUA em 2022 são as piores em mais de uma década

DETROIT - As montadoras estão esperançosas de que as vendas de veículos novos no ano passado - as piores em mais de uma década - marcarão o fundo do mercado, pelo menos no curto prazo.

As estimativas da indústria variam de 13.7 milhões a 13.9 milhões de veículos novos vendidos no ano passado nos EUA, uma queda de aproximadamente 8% a 9% em comparação com 2021 e o nível mais baixo desde 2011, quando as vendas estavam se recuperando da Grande Recessão.

As vendas variaram muito de acordo com a montadora, pois os problemas de peças e cadeia de suprimentos afetaram as empresas em momentos diferentes, mas a maioria - com General Motors Ganho de 2.5% como uma exceção notável - caiu em comparação com 2021. Ford Motor, Hyundai e Kia relataram quedas baixas de um dígito. Toyota Motor caiu 9.6%, enquanto Stellaris, Nissan e Honda Motor registraram quedas de dois dígitos de 13%, 25% e 29.4%, respectivamente.

Mas os executivos da indústria automobilística permanecem cautelosamente otimistas de que as vendas se recuperarão em 2023, independentemente dos temores de recessão, aumento das taxas de juros e outras preocupações econômicas. Um ano típico antes da pandemia viu mais de 17 milhões em vendas.

Toyota e GM disseram esperar que as vendas de automóveis nos Estados Unidos aumentem para cerca de 15 milhões de veículos este ano. Isso seria um aumento de aproximadamente 9% em relação a 2022. A S&P Global Mobility e a Edmunds esperam que as vendas de veículos novos nos EUA em 2023 sejam de 14.8 milhões, enquanto a previsão preliminar da Cox Automotive é de 14.1 milhões.

“Estamos cautelosamente otimistas sobre o futuro. Em 2023, haverá um aumento não tão alto quanto gostaríamos, mas indo na direção certa”, disse Jack Hollis, vice-presidente executivo da Toyota Motor North America, durante um briefing na quarta-feira. “A demanda ainda é maior do que a nossa oferta.”

A razão para o otimismo é dupla: as vendas estão próximas ou em níveis de recessão devido a problemas de peças e cadeia de suprimentos, além da demanda acumulada de consumidores e empresas após anos de estoques de veículos apertados durante a pandemia.

As montadoras relataram resultados recordes ou quase recordes nos últimos anos em meio à oferta restrita de veículos novos e à demanda resiliente do consumidor. Eles apostaram na demanda reprimida sustentada à medida que os níveis de estoque se normalizam, na esperança de evitar grandes descontos ou incentivos para mover veículos.

Os grandes descontos típicos do setor ajudam a manter a produção e aumentar as vendas, porém vários executivos do setor automotivo prometeram que não voltarão a tais táticas à custa dos lucros.

As montadoras podem compensar as baixas vendas no varejo com vendas de frotas para governos e empresas como locadoras de veículos. Essas vendas a granel ficaram em segundo plano para os clientes de varejo nos últimos anos e são tradicionalmente menos lucrativas do que as dos consumidores, mas ajudam na movimentação do produto.

“A demanda da frota é muito alta, sem dúvida”, disse Hollis, acrescentando que acredita que haverá uma “moderação” em todo o setor em relação aos incentivos.

Charlie Chesbrough, economista sênior e diretor sênior de insights da indústria de Cox, disse que não acredita que as vendas de veículos registrarão um aumento notável em 2023 - a menos que as montadoras reduzam os preços para torná-los mais acessíveis.

As montadoras repassaram amplamente os custos crescentes das commodities para construir veículos para os consumidores, tornando os veículos mais caros. Isso, combinado com taxas de juros disparadas, preços mais altos da gasolina e ampla inflação, diminuiu a demanda por veículos novos.

“Este é um daqueles raros momentos em que realmente não temos ideia de qual direção o mercado pode tomar. Pode facilmente subir ou descer de onde estamos agora”, disse Chesbrough à CNBC. “O ritmo nos últimos meses definitivamente aponta para um enfraquecimento do mercado.”

Os estoques de veículos melhoraram no final do ano - um sinal de que os preços recordes dos veículos podem finalmente diminuir. E volumes maiores trazem o potencial para um cenário de “destruição de demanda”, onde os suprimentos começam a superar a demanda.

Muitos em Wall Street também temem que os dias mais lucrativos para as montadoras possam ter ficado para trás em meio a taxas de juros mais altas, preços de veículos usados ​​em queda e uma normalização do mix de vendas longe de modelos totalmente carregados.

Chesbrough disse que há “certamente um risco negativo para o mercado” no caso de uma recessão total. Mas ele disse que o impacto não seria tão prevalente quanto no passado, porque muitos tomadores de empréstimos subprime e de baixa renda, que normalmente deixariam o segmento de veículos novos durante uma recessão, já o fizeram por causa de estoques baixos e recordes. altos preços.

O total de vendas do ano passado continua sendo uma estimativa porque nem todas as montadoras divulgam resultados publicamente. A Motor Intelligence relata que as vendas foram de quase 13.9 milhões de unidades no ano passado, a Cox Automotive estima vendas em 13.8 milhões e a Edmunds and Wards Intelligence estima 13.7 milhões.