Um novo conjunto de reformas no imposto de aposentadoria e nos planos de poupança dos Estados Unidos passou por um obstáculo importante no Congresso na semana passada.
Também conhecido como SECURE Act 2.0, EARN Act e RISE & SHINE Act, as medidas farão alterações nas regras sobre IRAs, 401(k)s e outros planos de aposentadoria com privilégios fiscais.
Os projetos de lei estão recebendo aplausos de republicanos e democratas e da maior parte da imprensa financeira.
Mas não há um, mas três grandes problemas.
- Eles mal abordam a maior crise de aposentadoria que os EUA enfrentam
Quase um terço das pessoas com mais de 55 anos nos Estados Unidos não têm nenhuma poupança para aposentadoria – e nenhum plano de pensão também. Assim relata o Escritório de contabilidade do governo, o que coloca o número chocante em 29%. Ah, e isso foi antes da pandemia e dos bloqueios.
Isso, em uma sociedade envelhecida, onde as necessidades financeiras dos idosos estão aumentando, não diminuindo. Dezenas de milhões viverão na velhice na pobreza.
Albert Feuer, advogado de benefícios e especialista em contas, diz que a única coisa que realmente poderia ajudar essas pessoas seria uma expansão do chamado Crédito de imposto de poupança.
Este crédito é um modesto bônus anual que os contribuintes dão aos trabalhadores pobres se eles colocarem alguns de seus próprios dólares suados em uma conta de aposentadoria como um IRA. É limitado a US$ 1,000 por pessoa por ano e para pessoas de baixa renda: US$ 34,000 por ano em renda bruta ajustada para um único declarante de imposto e US$ 68,000 para declarantes conjuntos. E vai para a poupança, não para o gasto.
As novas contas vão expandir o programa. Por exemplo, dará a mais pessoas o máximo de $ 1,000, e direcionará o dinheiro diretamente para o plano de aposentadoria deles, e fará com que o crédito reembolsável.
Mas a expansão só vai tão longe. Por exemplo, não aumenta a quantia além de US$ 1,000 – uma quantia, embora útil, que ainda é totalmente inadequada para a aposentadoria. A Comissão Mista de Tributação, o escritório do Congresso que administra os números de impostos e gastos, diz que menos de um quarto do custo desse projeto vai para a expansão do crédito. Os outros três quartos vão para incentivos fiscais para a classe média alta.
A expansão do Crédito dos Poupadores só começará em 2028.
Como resultado, Feuer argumenta que o SECURE 2.0 provavelmente aumentará, não diminuirá, a desigualdade na aposentadoria porque direciona a maioria de seus benefícios para aqueles que estão mais acima na escada.
2. A matemática não é honesta.
A Comissão para um Orçamento Federal Responsável diz que o Senado está escondendo o custo real do projeto para os contribuintes. A CRFB estima o custo real será de US$ 84 bilhões, não os supostos US$ 39 bilhões, uma vez que você elimina os “truques contábeis”.
O próprio Feuer diz que a conta está cheia de “fumaça e espelhos”. Muitos dos verdadeiros custos estão efetivamente ocultos: por exemplo, o Congresso conta os ganhos iniciais de receita das contribuições para Roth IRAs, que são feitas com dólares após impostos, mas não as perdas futuras de receita quando o dinheiro está no abrigo.
3. Eles não tocam no maior abuso de abrigo fiscal
O projeto abandona os planos de recuperar alguns dos incentivos fiscais extraordinários realizados pelos ricos por meio dos chamados Mega IRAs e Mega 401(k)s.
Não são apenas os socialistas berrantes que pensam que há algo de estranho nos incentivos fiscais especiais que permitem que pessoas muito ricas abriguem US$ 280 bilhões extras em ativos do governo. Mas esse foi o total realizado em 2019 nas chamadas contas Mega IRA no valor de mais de US$ 5 milhões. E US$ 93 bilhões disso foram em IRAs avaliados acima de US$ 15 milhões.
Um índice equilibrado de ações e títulos dos EUA ganhou cerca de 10% desde o final de 2019, mesmo considerando o recente colapso, então os números são presumivelmente muito maiores hoje.
Nada disso é ilegal ou mesmo repreensível. As pessoas usaram as brechas disponíveis para eles. Mas ainda é notório, e absolutamente não é para isso que esses abrigos foram criados. Deve ser razoável arrecadar pelo menos alguns dos ganhos inesperados.
Havia uma proposta para exigir que as pessoas que acumularam tanto começassem a receber distribuições acima do nível de US$ 10 milhões, mas foi retirada do projeto de lei que foi aprovado no comitê do Senado na semana passada. O Comitê Conjunto de Tributação estimou que essa proposta sozinha teria gerado uma receita tributária extra de US$ 14 bilhões: mais do que está sendo gasto apenas para expandir o crédito dos poupadores para os pobres.
Em outras palavras, apenas exigir que as pessoas sacar Os saldos do IRA acima de US$ 10 milhões nos permitiriam dobrar a ajuda dada aos trabalhadores pobres que tentam economizar para a aposentadoria. Seria mais do que pagar por isso. O senador Ron Wyden (D-Ore.), o presidente do Comitê de Finanças do Senado, prometeu manter suas distribuições de força de pressão dos mega ITAs.
“Quero que os membros e todos os que estão acompanhando isso saibam que vou continuar perseguindo esse problema”, disse ele. Wyden disse na semana passada.
Alguns “poucos afortunados” detêm mais de US$ 200 bilhões em IRAs ou 401(k)s, disse Wyden. “Não há razão para que os contribuintes americanos devam subsidiar essas contas maciças… O projeto final de aposentadoria que chega à mesa do presidente deve reprimir esse óbvio abuso do código tributário.”
O Congresso resolverá esses problemas? Fique ligado.
3 grandes problemas com as novas reformas da aposentadoria do Congresso
Um novo conjunto de reformas no imposto de aposentadoria e nos planos de poupança dos Estados Unidos passou por um obstáculo importante no Congresso na semana passada.
Também conhecido como SECURE Act 2.0, EARN Act e RISE & SHINE Act, as medidas farão alterações nas regras sobre IRAs, 401(k)s e outros planos de aposentadoria com privilégios fiscais.
Os projetos de lei estão recebendo aplausos de republicanos e democratas e da maior parte da imprensa financeira.
Mas não há um, mas três grandes problemas.
Quase um terço das pessoas com mais de 55 anos nos Estados Unidos não têm nenhuma poupança para aposentadoria – e nenhum plano de pensão também. Assim relata o Escritório de contabilidade do governo, o que coloca o número chocante em 29%. Ah, e isso foi antes da pandemia e dos bloqueios.
Isso, em uma sociedade envelhecida, onde as necessidades financeiras dos idosos estão aumentando, não diminuindo. Dezenas de milhões viverão na velhice na pobreza.
Albert Feuer, advogado de benefícios e especialista em contas, diz que a única coisa que realmente poderia ajudar essas pessoas seria uma expansão do chamado Crédito de imposto de poupança.
Este crédito é um modesto bônus anual que os contribuintes dão aos trabalhadores pobres se eles colocarem alguns de seus próprios dólares suados em uma conta de aposentadoria como um IRA. É limitado a US$ 1,000 por pessoa por ano e para pessoas de baixa renda: US$ 34,000 por ano em renda bruta ajustada para um único declarante de imposto e US$ 68,000 para declarantes conjuntos. E vai para a poupança, não para o gasto.
As novas contas vão expandir o programa. Por exemplo, dará a mais pessoas o máximo de $ 1,000, e direcionará o dinheiro diretamente para o plano de aposentadoria deles, e fará com que o crédito reembolsável.
Mas a expansão só vai tão longe. Por exemplo, não aumenta a quantia além de US$ 1,000 – uma quantia, embora útil, que ainda é totalmente inadequada para a aposentadoria. A Comissão Mista de Tributação, o escritório do Congresso que administra os números de impostos e gastos, diz que menos de um quarto do custo desse projeto vai para a expansão do crédito. Os outros três quartos vão para incentivos fiscais para a classe média alta.
A expansão do Crédito dos Poupadores só começará em 2028.
Como resultado, Feuer argumenta que o SECURE 2.0 provavelmente aumentará, não diminuirá, a desigualdade na aposentadoria porque direciona a maioria de seus benefícios para aqueles que estão mais acima na escada.
2. A matemática não é honesta.
A Comissão para um Orçamento Federal Responsável diz que o Senado está escondendo o custo real do projeto para os contribuintes. A CRFB estima o custo real será de US$ 84 bilhões, não os supostos US$ 39 bilhões, uma vez que você elimina os “truques contábeis”.
O próprio Feuer diz que a conta está cheia de “fumaça e espelhos”. Muitos dos verdadeiros custos estão efetivamente ocultos: por exemplo, o Congresso conta os ganhos iniciais de receita das contribuições para Roth IRAs, que são feitas com dólares após impostos, mas não as perdas futuras de receita quando o dinheiro está no abrigo.
3. Eles não tocam no maior abuso de abrigo fiscal
O projeto abandona os planos de recuperar alguns dos incentivos fiscais extraordinários realizados pelos ricos por meio dos chamados Mega IRAs e Mega 401(k)s.
Não são apenas os socialistas berrantes que pensam que há algo de estranho nos incentivos fiscais especiais que permitem que pessoas muito ricas abriguem US$ 280 bilhões extras em ativos do governo. Mas esse foi o total realizado em 2019 nas chamadas contas Mega IRA no valor de mais de US$ 5 milhões. E US$ 93 bilhões disso foram em IRAs avaliados acima de US$ 15 milhões.
Um índice equilibrado de ações e títulos dos EUA ganhou cerca de 10% desde o final de 2019, mesmo considerando o recente colapso, então os números são presumivelmente muito maiores hoje.
Nada disso é ilegal ou mesmo repreensível. As pessoas usaram as brechas disponíveis para eles. Mas ainda é notório, e absolutamente não é para isso que esses abrigos foram criados. Deve ser razoável arrecadar pelo menos alguns dos ganhos inesperados.
Havia uma proposta para exigir que as pessoas que acumularam tanto começassem a receber distribuições acima do nível de US$ 10 milhões, mas foi retirada do projeto de lei que foi aprovado no comitê do Senado na semana passada. O Comitê Conjunto de Tributação estimou que essa proposta sozinha teria gerado uma receita tributária extra de US$ 14 bilhões: mais do que está sendo gasto apenas para expandir o crédito dos poupadores para os pobres.
Em outras palavras, apenas exigir que as pessoas sacar Os saldos do IRA acima de US$ 10 milhões nos permitiriam dobrar a ajuda dada aos trabalhadores pobres que tentam economizar para a aposentadoria. Seria mais do que pagar por isso. O senador Ron Wyden (D-Ore.), o presidente do Comitê de Finanças do Senado, prometeu manter suas distribuições de força de pressão dos mega ITAs.
“Quero que os membros e todos os que estão acompanhando isso saibam que vou continuar perseguindo esse problema”, disse ele. Wyden disse na semana passada.
Alguns “poucos afortunados” detêm mais de US$ 200 bilhões em IRAs ou 401(k)s, disse Wyden. “Não há razão para que os contribuintes americanos devam subsidiar essas contas maciças… O projeto final de aposentadoria que chega à mesa do presidente deve reprimir esse óbvio abuso do código tributário.”
O Congresso resolverá esses problemas? Fique ligado.
Fonte: https://www.marketwatch.com/story/why-congress-new-retirement-reforms-arent-all-theyre-cracked-up-to-be-11656433034?siteid=yhoof2&yptr=yahoo