Escândalo de suborno custará US$ 1.1 bilhão à Glencore, enquanto executivos bilionários evitam culpa – por enquanto

Marc Rich, o lendário comerciante de commodities, fugiu dos Estados Unidos para a Europa em 1983 depois de ser indiciado por negociar petróleo iraniano durante a crise dos reféns de 1979 e evadir US$ 50 milhões em impostos. Da Suíça, Rich continuou a operar a Marc Rich & Co. até vender a casa comercial para seus protegidos em 1994. Na época, o presidente Bill Clinton perdoou Rich em seu último dia no cargo em 2001, a empresa foi renomeada para Glencore International. Rich morreu em 2013, aos 79 anos, bilionário e homem livre – um exemplo que a próxima geração de gatos gordos da Glencore agora procura seguir.

Incluindo Rich (e seu braço direito de longa data Pincus Green, agora aposentado com cerca de US$ 900 milhões), a empresa gerou pelo menos nove fortunas de bilhões de dólares. O mais rico da gangue Glencore é o ex-CEO Ivan Glasenberg, com US$ 8.9 bilhões, segundo o ranking Forbes Real-Time Billionaire. Outros incluem Daniel Maté, 58, um comerciante de metais avaliado em US$ 3.6 bilhões, e o comerciante de petróleo Tor Peterson, com US$ 2.7 bilhões.

Todos os três deixaram a empresa nos últimos dois anos, mas nem eles nem outros executivos bilionários foram apontados na investigação do Departamento de Justiça sobre os crimes da Glencore. resolvido esta semana com as admissões de culpa da empresa e US$ 1.1 bilhão em multas.

De acordo com uma declaração do procurador dos EUA Damian Williams, os executivos provavelmente sabiam de algo: “Com aprovação e conhecimento dos principais executivos”, os operadores da Glencore por mais de uma década até 2018 fizeram pagamentos ilícitos parecerem habituais. A Glencore admite agora que seus comerciantes subornaram autoridades estrangeiras para garantir contratos e cargas, subornaram burocratas para evitar auditorias e subornaram juízes para fazer com que os processos desaparecessem. Sua multa sob a Lei de Práticas de Corrupção no Exterior será de US$ 430 milhões, com perda de US$ 270 milhões de ganhos ilícitos.

Dois comerciantes da Glencore até agora se declararam culpados e em breve serão sentenciados. Primeiro, Emilio Jose Heredia Collado, da Califórnia, admitiu conspirar para manipular o preço do óleo combustível marítimo nos portos de Los Angeles e Houston. (Essas travessuras custarão à Glencore uma multa de US$ 341 milhões e a perda de US$ 144 milhões em lucros.) Em segundo lugar está a principal testemunha do governo, Anthony Stimler, ex-comerciante de petróleo sênior que supervisiona a África Ocidental. Stimler no ano passado se declarou culpado de suborno e lavagem de dinheiro. Ele tem supostamente mostrou remorso, e tem ajudado a elucidar para os promotores os detalhes de como a Glencore, por meio de “dezenas de acordos”, pagou milhões em subornos a funcionários nigerianos.

De acordo com os arquivos do DOJ, os operadores da Glencore se referiam aos subornos em código como “jornais”, “diários” e “páginas”. Por exemplo, quando um trader solicitou US$ 90,000 para lubrificar as mãos dos funcionários da PPMC (Pipelines Products Marketing Co.) da Nigéria, eles disseram em um e-mail que era a “quantidade necessária para cobrir a PPMC em material de leitura de jornais”. Um intermediário da Glencore West Africa enviou um e-mail dizendo que “os jornais serão entregues” por ele pessoalmente.

Em 2014, Stimler, de acordo com documentos do DOJ, foi instruído a contribuir com um “adiantamento” de US$ 300,000 para a campanha de reeleição de um funcionário nigeriano. O pagamento fluiu por transferência eletrônica de uma conta bancária da Glencore na Suíça através de um banco de Nova York para uma conta de propriedade de um nigeriano em Chipre. Em 2015, para ter a oportunidade de comprar cargas de petróleo da Nigéria, a Glencore foi obrigada a enviar US$ 50,000 por carga como um “pagamento adiantado”. De acordo com documentos judiciais, a Glencore obteve lucros ilícitos de US$ 124 milhões devido ao esquema.

Outros detalhes incluem US$ 147,000 em pagamentos da “Operação Lava Jato” feitos a três funcionários brasileiros da gigante petrolífera estatal Petrobras, que foram disfarçados como uma “taxa de serviço” de 50 centavos por barril de petróleo brasileiro que a Glencore comprou. Ao todo, a Glencore supostamente fez US$ 40 milhões em pagamentos ilícitos a autoridades brasileiras.

Na Venezuela, a Glencore pagou US$ 1.3 milhão a intermediários ligados ao governo para acelerar US$ 12 milhões em pagamentos atrasados ​​que a Petroleos de Venezuela devia à trading sob contratos de petróleo.

Na República Democrática do Congo, quando um processo alegou que a Glencore havia descumprido um contrato e devia US$ 16 milhões de indenização, um intermediário da empresa teve uma reunião privada com o juiz que presidia o caso, pagou um suborno de US$ 500,000 disfarçado de fatura falsa para trabalho legal, e o processo foi arquivado. Na RDC, a Glencore admite ter pago US$ 27.5 milhões em subornos.

Os documentos do DOJ não mencionam nenhum executivo da Glencore além de Stimler e Heredia Collado pelo nome. Mas há muitos partidos sem nome. O “Executive 1” é um cidadão do Reino Unido que até 2019 era responsável pelo comércio de petróleo em todo o mundo. O “Executive 2” era um trader de petróleo e gás que estava na empresa desde 1987 e saiu em 2018 depois de aprovar um pagamento de US$ 325,000 por um intermediário a autoridades nigerianas. “Executive 3”, outro cidadão do Reino Unido, dirigiu o comércio de cobre e zinco.

A cooperação de Stimler provavelmente lhe renderá clemência na sentença. E ele pode não ser o único em busca de um acordo entre os 133,000 funcionários da Glencore. O acordo do DOJ com a Glencore estipulou que não oferece proteção contra a acusação de qualquer indivíduo.

Sem presumir saber quem pode estar em perigo legal, vale a pena considerar quem tem mais a perder. Junto com os já mencionados Glasenberg, Maté e Peterson, os outros bilionários da Glencore incluem:

Aristotelis Mistakidis, 60, que saiu em 2018 após ser sancionado pelas autoridades canadenses por violações contábeis numa mina na República Democrática do Congo. Ele administrou o negócio de cobre e tem uma fortuna estimada em US$ 3.5 bilhões.

Alex Beard, 55, chefe do comércio mundial de petróleo, aposentado em 2019; seu patrimônio líquido é estimado em US $ 2.25 bilhões.

Gary Fegel, 48, que dirigia o negócio de alumínio, saiu em 2013. Ele vale pelo menos US$ 1.6 bilhão.

E depois há Dan Gertler. O israelense de 48 anos tem uma fortuna estimada por Forbes em US$ 1.2 bilhão, grande parte derivado de sua venda em 2017 para a Glencore de duas minas na República Democrática do Congo. A administração Trump sancionou Gertler por fazer uma fortuna ilícita enquanto atuava como agente do presidente da RDC, Joseph Kabila, a quem ele é alegado ter pago milhões em subornos. Gertler brigou com a Glencore sobre o pagamento de centenas de milhões de dólares em royalties das minas de cobalto do Congo (ajustado em seu favor há quatro anos).

Os investidores da Glencore não parecem preocupados com o escândalo de suborno. A empresa havia divulgado anteriormente que esperava um impacto financeiro de cerca de US$ 1.5 bilhão. Seus títulos são negociados em torno do par; as ações a US$ 13 (queda de 1% na quinta-feira na Bolsa de Valores de Londres) estão apenas fora de uma alta de dez anos. O valor de mercado da Glencore é de US$ 85 bilhões, cerca de 18 vezes os lucros. A Glencore está na posição invejável de estar entre os maiores comerciantes de energia do mundo em um momento de preços crescentes e escassez, bem como uma das maiores mineradoras de metais como cobre, alumínio e cobalto – todos vitais na fabricação de baterias para veículos elétricos e outros fontes de energia alternativa.

A empresa insiste que já limpa a casa há anos e que, mesmo antes de saber da investigação do DOJ, eles se moveram para melhorar a ética e a conformidade e tomaram medidas corretivas, incluindo punir os funcionários. O CEO Glasenberg partiu no ano passado para ser substituído por Gary Nagle, 47, que ingressou na Glencore em 2000. Em um comunicado esta semana, o presidente Kalidas Madhavpeddi insistiu que eles limparam a casa. “A Glencore hoje não é a empresa que era quando as práticas inaceitáveis ​​por trás dessa má conduta ocorreram.”