Ganhos da GS (Goldman Sachs) no 3T 2022

Goldman Sachs divulgou na terça-feira os resultados do terceiro trimestre que superaram as expectativas dos analistas de lucro e receita com resultados comerciais melhores do que o esperado.

Aqui estão os números:

• Lucro: US$ 8.25 por ação versus US$ 7.69 por ação, de acordo com a Refinitiv
• Receita: $ 11.98 bilhões contra $ 11.41 bilhões de estimativa

A empresa disse que o lucro caiu 43%, para US$ 3.07 bilhões, ou US$ 8.25 por ação, superando a estimativa de US$ 7.69 dos analistas consultados pela Refinitiv. A receita caiu 12%, para US$ 11.98 bilhões, superando as estimativas em mais de US$ 500 milhões. O declínio da receita do Goldman era esperado depois que o boom do IPO do ano passado esfriou este ano.

As ações do banco subiram 2.9% no pré-mercado.

O CEO do Goldman, David Solomon, disse que os resultados mostram a “força, amplitude e diversificação” da empresa e anunciou oficialmente um reorganização societária que havia sido relatado no início desta semana.

“Hoje, entramos na próxima fase de nosso crescimento, introduzindo um realinhamento de nossos negócios que nos permitirá capitalizar ainda mais o modelo operacional predominante da One Goldman Sachs”, disse Solomon. “Estamos confiantes de que nossa evolução estratégica gerará retornos mais altos e mais duráveis ​​e gerará valor de longo prazo para os acionistas.”

Os operadores de renda fixa do Goldman geraram US$ 3.53 bilhões em receita, um salto de 41% em relação ao mesmo período do ano anterior e cerca de US$ 500 milhões a mais do que os analistas previam, pois aproveitaram o aumento da atividade dos clientes em títulos e moedas em meio a mercados agitados.

Os traders de ações trouxeram US$ 2.68 bilhões em receita, uma queda de 14% em relação ao ano anterior, que superou a estimativa de US$ 2.59 bilhões.

Os fortes resultados comerciais mais do que compensaram a falha no setor de banco de investimento, onde a receita caiu 57%, para US$ 1.58 bilhão, abaixo da estimativa de US$ 1.84 bilhão dos analistas.

As outras divisões do banco, gestão de ativos e gestão de consumo e patrimônio, também superaram as expectativas.

A receita de gestão de ativos caiu 20%, para US$ 1.82 bilhão, com ganhos menores de participações de private equity, mas isso ainda superou as expectativas de US$ 1.65 bilhão em receita.

A receita de gestão de consumo e patrimônio aumentou 18%, para US$ 2.38 bilhões, superando a estimativa de US$ 2.19 bilhões, ajudada por saldos crescentes de cartões de crédito e taxas de juros crescentes.

Os resultados foram consistentes com os concorrentes do Goldman no trimestre. Enquanto rivais, incluindo O JPMorgan Chase e Morgan Stanley registraram quedas acentuadas na receita de banco de investimento no terceiro trimestre, resultados de renda fixa melhores do que o esperado em meio a mercados voláteis ajudaram a impulsionar seus negócios institucionais.

Uma questão em aberto é por quanto tempo os negócios de consumo do banco continuarãoose dinheiro, um assunto delicado entre os investidores por causa de sua pressão sobre a empresa enquanto as ações estavam deprimidas.

A reorganização societária do Solomon combinará a quatro divisões principais em três, segundo pessoas com conhecimento do plano. A medida divide as operações de consumo do Goldman e coloca as peças em duas novas divisões, disseram as pessoas.

As ações do Goldman são negociadas pela menor relação preço/valor contábil tangível entre os seis maiores bancos dos EUA, exceto o Citigroup, uma situação que Solomon certamente deseja resolver.

As ações do banco caíram quase 20% este ano até segunda-feira, em comparação com o declínio de 26% do KBW Bank Index.

Na semana passada, o JPMorgan e o Wells Fargo superaram as expectativas de lucro e receita no terceiro trimestre, gerando receita de juros acima do esperado. Citigroup também superou as estimativas dos analistas, e o Morgan Stanley perdeu porque os mercados agitados teve um preço em seu negócio de gestão de investimentos.

Esta história está se desenvolvendo. Por favor, volte para atualizações.