Taxas de hipoteca caem acentuadamente após relatório negativo do PIB e última alta do Fed

Apenas um dia depois que o Federal Reserve elevou sua taxa de referência, as taxas de hipotecas caíram drasticamente.

A taxa média da popular hipoteca fixa de 30 anos caiu para 5.22% na quinta-feira, ante 5.54% na quarta-feira, quando o Fed anunciou seu último aumento de taxa, de acordo com Notícias de hipoteca diariamente. A taxa caiu ainda mais na sexta-feira, para 5.13%.

As taxas não mudaram muito nos dias que antecederam a reunião do Fed no início desta semana, mas estavam lentamente saindo de sua alta mais recente em meados de junho, quando o preço fixo de 30 anos ultrapassou brevemente 6%.

A queda na quinta-feira também veio na esteira do relatório do produto interno bruto do Bureau of Economic Analysis, que mostrou que a economia dos EUA contraiu pelo segundo trimestre consecutivo. Esse é um sinal amplamente aceito de recessão. O PIB caiu 0.9% em ritmo anualizado para o período, segundo a estimativa antecipada. Economistas consultados pela Dow Jones esperavam crescimento de 0.3%.

Após a notícia, os investidores correram para a relativa segurança do mercado de títulos, fazendo com que os rendimentos caíssem. As taxas de hipoteca seguem vagamente o rendimento do título do Tesouro dos EUA de 10 anos.

“Esta é uma queda excepcionalmente rápida!” escreveu Matthew Graham, COO do Mortgage News Daily. “Talvez ainda mais interessante (e incomum) seja o fato de que as taxas de hipoteca caíram mais rapidamente do que os rendimentos do Tesouro dos EUA. Normalmente é o contrário, pois os investidores migram primeiro para os títulos mais básicos e sem risco.”

Graham disse que a grande mudança nas taxas no mês passado criou uma situação em que os investidores preferem manter dívidas hipotecárias com taxas mais baixas. 

“De certa forma, os investidores hipotecários estão tentando ficar à frente do jogo. Se eles estão mantendo hipotecas a uma taxa mais alta, eles perderão dinheiro se esses empréstimos forem refinanciados muito rapidamente”, acrescentou.

A questão agora é se o mercado está em uma nova faixa, e as taxas se estabelecerão onde estão agora.

“Se as taxas reverterem o curso, a volatilidade pode ser tão grande indo na outra direção”, alertou Graham. Ele também observou que as taxas de hipoteca podem cair ainda mais se os dados econômicos continuarem sombrios e a inflação se moderar.

Já, taxas mais baixas parecem ter um pequeno impacto sobre potenciais compradores de casas. corretagem de imóveis Redfin apenas relataram ter visto um pequeno aumento nas pesquisas e visitas domiciliares no mês passado, já que as taxas caíram de seus máximos recentes.

"O mercado imobiliário parece estar se equilibrando agora que a demanda se estabilizou", disse o economista-chefe da Redfin, Daryl Fairweather, em um comunicado. “Ainda podemos ter algumas surpresas quando se trata de inflação e aumentos de taxas do Fed, mas por enquanto uma flexibilização nas taxas de hipoteca trouxe algum alívio para os compradores que estavam sofrendo com o aumento das taxas do mês passado.”

O aumento do interesse do comprador, no entanto, não se traduziu em novos contratos, nem em vendas. A oferta de casas à venda está aumentando lentamente, e há relatos de mais vendedores diminuindo seus preços pedidos.