Varejistas se preparam para tempos mais difíceis e clientes mais frugais em 2023

Janeiro costuma ser um mês esquecido pelos varejistas.

Os compradores fazem devoluções e trocas. Eles vêm às lojas com cartões-presente na mão. E eles podem comprar roupas de ginástica ou outros itens para cumprir as resoluções de ano novo.

Mas este ano, janeiro traz apostas mais altas. As próximas semanas, que fecham o ano fiscal de muitos varejistas, podem ajudar a determinar se o trimestre de férias é uma vitória ou um fracasso. É um momento importante para ajudar as lojas a eliminar o excesso de estoque também. Janeiro também pode definir o tom para 2023 - quando alguns economistas e observadores do setor de varejo antecipam que os EUA entrarão em recessão.

Até agora, os primeiros resultados do feriado foram melhores do que alguns economistas e varejistas temiam. As vendas de 1º de novembro a 24 de dezembro aumentaram 7.6%, de acordo com dados da MasterCard SpendingPulse, que mede as vendas no varejo online e na loja em todas as formas de pagamento. O valor inclui restaurantes e não é ajustado pela inflação, que subiu 7.1% na comparação anual em novembro.

No entanto, há sinais de que os compradores podem estar ficando sem combustível. Os saldos do cartão de crédito aumentaram. As taxas de poupança pessoal caíram. E as vendas de itens caros, como joias e eletrônicos, enfraqueceram.

Além disso, a onda de gastos dos americanos durante os primeiros anos da pandemia, alimentada por dinheiro de estímulo, tédio e economias acumuladas, tornou as comparações difíceis.

Os varejistas entram em 2023 reconhecendo o fato de que o tráfego nas lojas já diminuiu durante as semanas de pico de a temporada de férias.

Em seis varejistas - Walmart, Target, Best Buy, Nordstrom, Kohl's e Macy's - o tráfego de pedestres caiu em média 3.22% ano a ano nas semanas da Black Friday até a semana do Natal, de acordo com dados da Placer.ai, uma empresa de análise que usa dados anônimos de dispositivos móveis para estimar as visitas gerais aos locais. Também diminuiu quase 5% quando comparado aos padrões pré-pandêmicos.

Agora, os varejistas estão mais no limite.

“Parece que muitas marcas estão antecipando um baque maior em janeiro”, disse Stacey Widlitz, presidente da SW Retail Advisors, uma empresa de consultoria.

Ela notou que mais varejistas estão oferecendo vales-presente para aumentar as vendas. Por exemplo, Urban OutfitterA Anthropologie, rede de varejo de propriedade da s, ofereceu na sexta-feira US$ 50 para uma compra futura para compradores on-line que gastam US$ 200 ou mais. Mas esse bônus em dinheiro deve ser usado até 31 de janeiro, quando termina o trimestre da empresa.

Widlitz disse que essas ofertas estão focadas em incentivar os compradores a fazer compras durante um período em que geralmente há uma calmaria pós-feriado. É também a última chance dos varejistas de vender com excesso de estoque e começar o novo ano fiscal em uma posição mais limpa.

“Parece que eles estão tentando forçar as pessoas a entrar nas lojas depois do ano novo”, disse ela.

Mas para alguns, um consumidor mais sensível ao orçamento pode ser uma oportunidade.

Em uma teleconferência de resultados no mês passado, Walmart O CEO Doug McMillon disse que antecipa um aumento nas vendas, já que os consumidores se sentem sobrecarregados com os gastos de férias. Como muitos outros varejistas, o trimestre de férias do Walmart inclui janeiro.

“Às vezes, esses trimestres funcionam onde o final de dezembro e janeiro acabam sendo mais fortes quando as pessoas são particularmente sensíveis aos preços”, disse ele. “Então é isso que estou esperando.”

A loja de descontos já atraiu compradores mais ricos com seus mantimentos e produtos básicos de baixo custo. Nos últimos dois trimestres, cerca de 75% de seus ganhos de participação de mercado em alimentos vieram de famílias que ganham mais de US$ 100,000 por ano.

No entanto, como concorrentes Target e Costco, tem tido mais dificuldade em vender mercadorias discricionárias que tendem a gerar lucros maiores do que vender leite ou toalhas de papel.

Os economistas estão acompanhando de perto os indicadores do consumidor no início do ano.

Do lado positivo, disse Michael Zdinak, economista da S&P Global Market Intelligence, o desemprego está baixo e o mercado de trabalho ainda está muito apertado. Há sinais de que a inflação esfriou, com preços subindo menos do que o esperado em novembro, o mês mais recente de dados federais disponíveis.

Por outro lado, ele disse que os preços dos alimentos ainda estão altos, a demanda no varejo está enfraquecendo e as economias não parecem tão robustas.

As taxas de poupança pessoal diminuíram significativamente. A porcentagem da renda disponível que as pessoas economizam foi de 2.4% em novembro, de acordo com o Bureau of Economic Analysis dos EUA. Isso está abaixo da média de 6.3% antes da pandemia, de acordo com a S&P Global Market Intelligence, que analisou os números de 1991 a 2019.

Zdinak disse que a taxa baixa é insustentável, especialmente porque os consumidores gastaram dinheiro que colocaram em suas contas de poupança durante os primeiros meses e anos da pandemia.

Economistas da empresa de dados de mercado preveem que uma recessão começará no primeiro trimestre de 2023 e durará dois trimestres.

Zdinak disse que a desaceleração será alimentada por pedidos reduzidos e menos manufatura, já que muitos varejistas eliminam estoques indesejados depois que as preferências do consumidor mudaram abruptamente em 2022.

Depois, há ventos contrários para os consumidores. A realidade pode em breve atingir as famílias que estouraram o orçamento em presentes ou viagens de férias, disse Widlitz, da SW Retail Advisors.

“Todo mundo passa as férias em negação e 1º de fevereiro, quando você recebe sua fatura [do cartão de crédito], ou 15 de janeiro, sempre que chega, é como 'Oh!'”, disse ela.

- Caitlyn Freda contribuiu para este relatório.