Planos incertos para um novo imposto mínimo global estão pesando nos negócios

Tamanho do texto

Sobre o autor: Daniel Bunn é presidente e CEO da Tax Foundation, um think tank em Washington, DC

As empresas multinacionais estão navegando em uma névoa de incerteza, enfrentando guerras comerciais, cadeias de suprimentos arruinadas e um aumento dramático na incerteza geopolítica. Além disso, as autoridades estão empenhadas na missão de apertar os parafusos das empresas com um novo “imposto mínimo global”.

Os formuladores de políticas não podem resolver todos os problemas do mundo amanhã, mas podem levantar pelo menos uma camada de neblina, colocando uma pausa em novas políticas densas e, em vez disso, limpando o já confuso cenário tributário internacional. 

Como chegámos aqui?

A complexidade e a incerteza aumentaram desde que a reforma tributária dos EUA de 2017 normalizou os impostos mínimos por meio de uma política chamada GILTI. Abreviação de “renda global intangível com baixa tributação”, a política pretendia funcionar como um imposto mínimo sobre os rendimentos estrangeiros das multinacionais americanas. Com os EUA impondo um imposto mínimo sobre suas próprias multinacionais, outros países rapidamente decidiram que também queriam uma fatia do bolo. Sem querer, o GILTI tornou-se o primeiro passo para abrir caminho para um imposto mínimo global no cenário mundial.

Uma vez que os EUA tinham uma política operacional, outros países da Organização para Cooperação e Desenvolvimento Econômico, com sede em Paris, foram rápidos em sugerir uma abordagem unificada para garantir um nível mínimo de tributação para os lucros das empresas onde quer que fossem obtidos no mundo. Isso ficou conhecido como “imposto mínimo global”. Os EUA ficaram felizes em obedecer, contanto que as regras americanas existentes pudessem coexistir com uma solução global.

Agora, os governos de todo o mundo estão prontos para implementar novas regras. Mas o que começou como uma solução politicamente conveniente tem sido difícil de colocar em prática. Converter a ideia do imposto mínimo global em uma política viável para ser inserida em dezenas de códigos tributários diferentes provou ser um desafio, para dizer o mínimo.

Definir a alíquota mínima de 15% era bastante simples; chegar a um acordo sobre a base tributária a que se aplica tem sido muito mais difícil.

As regras propostas aplicam a alíquota de 15% a uma base tributária totalmente nova – uma que não foi testada e requer vários pontos de dados e conceitos jurídicos que atualmente não fazem parte de muitos códigos tributários.

O desafio político das empresas multinacionais que pagam baixas taxas de impostos evitando impostos legalmente tem várias soluções possíveis, algumas das quais são muito mais eficientes (e menos complexas) do que o imposto mínimo global. Mas os governos insatisfeitos com os resultados da competição fiscal optaram por não se esforçar para definir o que poderia ser um incentivo fiscal bom ou ruim. Uma isenção fiscal para uma empresa de mineração é melhor (ou pior?) do que uma taxa reduzida para receita de patentes ou uma superdedução generosa para custos de pesquisa e desenvolvimento?

Em vez de determinar quais políticas eram superiores ou inferiores, os países optaram por sobrepor um imposto mínimo em que quaisquer incentivos pudessem ser recuperados por meio de um imposto complementar se a empresa tivesse uma alíquota efetiva abaixo de 15% em uma jurisdição.

Esta solução política tornou-se agora um problema técnico tanto para os contribuintes quanto para os legisladores. A OCDE, entidade sem autoridade legislativa democrática, elaborou regras que os membros dos governos devidamente eleitos deverão votar e transpor para o direito interno. Dentro da União Européia, onde um acordo unânime sobre o imposto mínimo não foi alcançado, a adoção unilateral das regras por um punhado de países criaria novas incertezas jurídicas.

Desvios ao longo do caminho podem levar a incompatibilidades não apenas na UE, mas em todo o mundo.

A implementação, a administração e o cumprimento desse imposto mínimo ainda estão por vir. As empresas estão preocupadas com o fato de não terem orientação suficiente para arquivar e pagar impostos de acordo com as regras propostas. 

Alcançar a certeza exigiria mais coordenação, consistência de políticas e simplicidade administrativa entre as jurisdições. Sem eles, o caos pode ocorrer, pois as empresas ficam presas tentando cumprir diferentes aplicações legais de regras em diferentes cronogramas, enquanto monitoram outras propostas de política tributária em rápida evolução.

Uma empresa que toma uma decisão de investimento internacional hoje não pode saber com que rapidez as novas regras serão implementadas ou em quantas jurisdições, e se seu investimento será tributado muito baixo (em relação às regras) ou a quais autoridades fiscais ele pode ser sujeito a quando é cobrado um suplemento.

Acrescente a isso o desafio de uma miríade de políticas fiscais pós-pandemia e de guerra e ventos econômicos contrários e fica claro: se os formuladores de políticas se preocupam com nossa economia global, a certeza política deve ser sua luz orientadora.

Comentários de convidados como este são escritos por autores fora da redação do Barron's e do MarketWatch. Eles refletem a perspectiva e as opiniões dos autores. Envie propostas de comentários e outros comentários para [email protegido].